• الصدمة يبلغ حجم القطاع حاليًا 0.1٪ فقط من الحد الأقصى لإمكاناته والنمو الهائل أمر لا مفر منه.

DeFi هو منتج طبيعي تم إنشاؤه بواسطة تقنية blockchain ولديه البنية التحتية المناسبة وهو جاهز لجلب هذه التكنولوجيا إلى ساحة لعب أكبر. لقد نمت بسرعة فائقة منذ إطلاق شبكة إيثريوم في يوليو 2015، مع زيادة معاملات شبكة إيثريوم الآن بمقدار 33 ضعفًا لتصل إلى 1.2 مليون معاملة يوميًا وتم الإبلاغ عن معاملات بلوكتشين أخرى.

تأتي معظم هذه المعاملات من خدمات DeFi مثل Uniswap، والتي تتيح مقايضات تزيد قيمتها عن مليار دولار يوميًا، وبروتوكولات الائتمان والائتمان مثل Aave، وCompound، وBondAppetite، والتي يبلغ حجم سوقها عشرات المليارات. على الرغم من أن هذه أرقام كبيرة على أي حال، إلا أنها تمثل جزءًا صغيرًا من صناعة TradFi (TradFi) التي تبلغ قيمتها تريليون دولار.

حجم التداول اليومي للإيثريوم | المصدر: YCharts

يعالج DeFi جزءًا صغيرًا فقط من خدمات TRAFI

يتيح النظام المالي التقليدي تبادل السلع والخدمات بما في ذلك أسواق الأوراق المالية وأسواق الديون وأسواق المشتقات المالية وأسواق السلع والمدفوعات وما إلى ذلك. مقدمو الخدمات مثل البنوك وشركات التأمين والبورصات والوسطاء الماليين وأمناء الحفظ الذين يجمعون تريليونات الدولارات من الرسوم من الخدمات المقدمة.

التمويل اللامركزي و TradeFi | المصدر: BondApppetit.io

تشمل خدمات DeFi الرئيسية حاليًا الإقراض والاقتراض والتداول اللامركزي وتجميع الأرباح، وهي قائمة قصيرة نسبيًا مقارنة بمجموعة واسعة من الخدمات المالية المقدمة في TRADF. بالطبع، سيتغير الوضع الراهن حيث يقوم مطورو DeFi بالبحث بنشاط وبناء المزيد من الخدمات للنظام البيئي. ستشهد البروتوكولات المناسبة للمنتج / السوق نموًا هائلاً مثل الارتفاع الأخير في dYdX.

لقد تمزق سوق TradeFi بقيمة تريليون دولار

الخدمات المصرفية التي تركز على المستهلك. تقدر مبيعات التجزئة العالمية بنحو 2.3 تريليون دولار لمجموعة متنوعة من منتجات التمويل الاستهلاكي بما في ذلك الائتمان / القروض ومنتجات الرهن العقاري والمدفوعات والمزيد. الدولارات ويمكن أن تتدهور بسهولة واجهة المستخدم، والعملة المستقرة العالمية ونقاط القبول واسعة النطاق - طموح Facebook DIEM في مواجهة الاعتراضات التنظيمية.

سوق رأس المال. تقدر القيمة السوقية العالمية بأكثر من 100 تريليون دولار، مقارنة بإجمالي القيمة المقفلة (TVL) التي تزيد قليلاً عن 243 مليار دولار في التمويل اللامركزي. تعد الرموز الأمنية اتجاهًا لا مفر منه حيث سيتعين على المنظمين في النهاية الموافقة على وبناء إطار تنظيمي وعمليات تبادل مركزية ولا مركزية (DEXs) لتلبية متطلبات التحقق من الهوية. يمكن لـ KYC الاستفادة من سوق الأوراق المالية التي تبلغ قيمتها تريليون دولار في TRADIFI.

TVL في التمويل اللامركزي | المصدر: ديفيلياما

شركة التأمين. تعد صناعة التأمين العالمية بمثابة صناعة TradeFi أخرى بقيمة تريليون دولار يمكن تحسينها باستخدام تقنية العقود الذكية. فنحو ثلث أقساط التأمين في العالم مخصصة للتكاليف الإدارية وتكاليف العمولات، وهو في الأساس تغيير قصير الأجل بالنسبة للمستهلكين. تتيح العقود الذكية معالجة فعالة من حيث التكلفة وسريعة ودقيقة لعمليات التأمين بدءًا من الاكتتاب وحتى المطالبات وستكون مصدر دخل مربحًا لصناعة التمويل اللامركزي.

حجم السوق الذي يمكن تحديده بواسطة DeFi

حجم التداول. ستقوم شبكة إيثريوم بمعالجة أكثر من 1.3 مليون معاملة يوميًا حتى عام 2021، بما في ذلك التحويلات البنكية والمعاملات والقروض والائتمانات والعديد من أنواع المعاملات الأخرى. وهذا رقم صغير مقارنة بأكثر من مليار معاملة يومية ببطاقات الائتمان في جميع أنحاء العالم وحجم المعاملات اليومية الذي يبلغ حوالي 1 مليار في بورصة ناسداك. إن تسجيل 5.5٪ من معاملات بطاقات الائتمان على blockchain Ethereum يتوافق مع ما لا يقل عن 1 أضعاف الحجم الحالي.

عدد المعاملات في شبكة الايثيريوم | المصدر: BondApppetit.io

سجل الإيرادات. تقدر إيرادات السجل السنوية لجميع بروتوكولات DeFi بمبلغ 5 مليارات دولار. وهذا جزء صغير من 2.3 تريليون دولار من إيرادات التجزئة العالمية. 2 تريليون دولار من المدفوعات العالمية عبر الحدود و35 مليار دولار من إيرادات سوق الأسهم العالمية. تعد صناعة TradeFi مربحة للغاية لدرجة أن حصة السوق البالغة 1٪ تعني زيادة بمقدار 10 أضعاف في مبيعات التمويل اللامركزي.

المستخدمون النشطون على Metamask | المصدر: BondApppetit.io

تعمل حملة القمع التي تقوم بها العملة المشفرة على تسريع اتجاه DeFi. بينما تستمر دول مثل الصين في اتخاذ إجراءات صارمة ضد العملات المشفرة، فإن ذلك لن يؤدي إلا إلى تسريع استخدام التمويل اللامركزي. زاد عدد محافظ إيثريوم النشطة ومستخدمي ملحق متصفح MetaMask عشرة أضعاف ليصل إلى 10 ملايين بحلول أغسطس 2021. وعلى الرغم من أن هذا قد يبدو عددًا كبيرًا، إلا أنه يمثل 5٪ فقط من العدد. 221 مليون مستخدم للعملات المشفرة على مستوى العالم. يوضح هذا أن مستخدمي العملات المشفرة بشكل عام، الذين اعتادوا على الخدمات المركزية السلسة مثل Robinhood، يمثلون سوقًا ضخمًا غير مستغل لـ DeFi ويمكن الاستفادة منه إذا كانت واجهة المستخدم تعمل على تحسين تجربة المستخدم (UX).

اتبع قناة يوتيوب | اشترك في قناة برقية | تابع صفحة الفيسبوك