في حين أن العلماء الإسلاميين تصارعوا منذ فترة طويلة مع مسألة ما إذا كانت العملات المشفرة حلالاً، فماذا لو كانت حقاً عملات ورقية غير مسموح بها؟

لدى الإسلام أنظمة مالية صارمة، وقد عرّف المال في الماضي كسلعة ذات قيمة جوهرية – بما في ذلك الذهب أو الفضة أو الملح. جادل وسيم مملوك من منصة التمويل اللامركزي Nimbus بأن العملات الورقية الصادرة عن الحكومة ليس لها قيمة جوهرية وقد لا تكون متوافقة مع تفسير دقيق لقانون الشريعة الإسلامية. وهذا سيشكل مشكلة للصناعة المالية الإسلامية المزدهرة، والتي تهدف إلى تحقيق أرباح مالية بموجب الشريعة الإسلامية.

تتمتع العملات المشفرة المستخرجة بقيمة جوهرية لأنها تكلف مبلغًا معينًا لإنتاجها - لكن العملات الورقية المطبوعة رقميًا في الميزانيات العمومية ليس لها قيمة جوهرية.

ويرى مملوك أن العملات المشفرة هي بديل محتمل. بصفته نائب رئيس أسواق رأس المال في شركة Nimbus، يعمل مملوك على اعتماد أجزاء من الشركة باعتبارها متوافقة مع الشريعة الإسلامية من أجل الوصول إلى مجموعة متزايدة من المستثمرين الذين يتطلعون إلى الاستثمار. سيكون هذا مربحًا بالتأكيد، لكن مملوك يرى أيضًا أن التمويل الإسلامي وسيلة لتشجيع الاستثمار المسؤول طويل الأجل.

من المؤكد أن وجهة نظر مملوك بأن النقود الورقية ليس لها قيمة جوهرية هي قضية مثيرة للجدل وسيكون لها تأثير كبير على الصناعة المالية الإسلامية إذا تم قبول تقييمه على نطاق أوسع. في الواقع، يقول إن شركة فيات ليست حلالاً. وهو ليس أول من يشكك في عدم توافق العملات الورقية مع التمويل الإسلامي، لأن الرغبة في العودة إلى معيار الذهب ــ كما كانت الحال في الفترة البيزنطية الكلاسيكية ــ كانت موضع نقاش علمي لفترة طويلة.

"لذا، إذا تحدثنا مباشرة عن شخص يقوم بتكوين أموال متوافقة مع الشريعة الإسلامية بالدولار، فهذا غير منطقي في البداية. ومع ذلك، نظرًا لأنه يتم تعدين العملات المشفرة، فهذا أمر منطقي حقًا. "

لقد كان شرفًا لي أن أشارك في حلقات النقاش حول موضوع تطور بنوك التحدي والتكنولوجيا المالية في القمة الدولية الأولى للتكنولوجيا المالية الإسلامية 1، برئاسة. كي يشارك تضمين التغريدة لندن. أفكار/فرص رائعة للتكنولوجيا المالية والعملات المشفرة في التمويل الإسلامي. pic.twitter.com/oJKi4eKaSo

– الدكتور كينغسلي أودوفا (@DrKUdofa) 15th فبراير 2019

التمويل الإسلامي

يعتقد مملوك أن العملات المشفرة هي المفتاح لتحسين تنفيذ الخدمات المصرفية الإسلامية. وباختصار، يتعلق ذلك بالعمليات المالية والمصرفية وفق تعاليم الدين الإسلامي. ومن بين هذه التعاليم الدينية، التعاليم المركزية هي التحريم الرباوغالبا ما يشار إليها بالربا أو الفائدة.

نظرًا لأن الاهتمام يمثل جزءًا كبيرًا من مشهد التمويل اللامركزي الحالي، فإن التمويل اللامركزي الإسلامي يحتاج إلى حلول مخصصة بغض النظر عن الاهتمام. وفي مجال الخدمات المصرفية الإسلامية، يوضح مملوك أن الرسوم المصرفية تؤدي في بعض الأحيان إلى مزاحمة الدخل الذي كان من الممكن أن يأتي من الفائدة، لكنه ليس من المعجبين بها.

"البنوك تحب اللعب مع الأشخاص بكلمات ومفاهيم مختلفة. "نحن نفرض عليك رسومًا، ولكننا لا نفرض عليك فائدة" - نحن نعرف ما هو ذلك. "

يتبنى الاقتصاد الإسلامي فكرة عامة مفادها أن المال يجب أن يتم كسبه من خلال العمل العادل والمشروع وليس من خلال الاستغلال غير العادل، والذي غالبًا ما يتم مقارنته بنظرية قيمة العمل. وللسبب نفسه، يجب أن يكون للأموال المتلقاة مقابل العمل قيمة حقيقية وجوهرية.

على الرغم من عدم وجود أرقام دقيقة الاقتصادي وقدرت أن حجم التمويل الإسلامي يبلغ 2 تريليون دولار سنويًا، وسوف "يصل إلى 3.69 تريليون دولار بحلول عام 2024" وفقًا لموقع جلف بيزنس. وبالنظر إلى عدد سكان العالم من المسلمين، وفقا لمركز بيو للأبحاث، فمن المتوقع أن ينمو عدد المسلمين بنسبة 70٪ - من 1.8 مليار في عام 2015 إلى ما يقرب من 3 مليارات في عام 2060. ومن المؤكد أن مركز بيو للأبحاث سوف يستمر في جذب رؤوس الأموال إلى الخدمات المالية "الحساسة". .

على الرغم من أن التمويل الإسلامي موجود منذ فترة أطول، إلا أنه ليس شقيق صناعة العملات المشفرة. وكل منهما صناعتان ماليتان سريعتا النمو ــ حيث تسيطر كل منهما على نحو 1% من الثروة العالمية ــ وتتوقعان حصصاً أكبر كثيراً في السوق في الأعوام المقبلة.

ما هي القواعد

تدور الكثير من قواعد المركز المصرفي الإسلامي حول مفهوم الربا، والمعروف بالربا. هذا يجعلك تدفع أو تكسب الفائدة حراموهو ما يعني حرام. ويقول مملوك: "لا تحصل على أي فائدة على مبلغ معين من المال الذي تقوم بإيداعه".

ويقول إن هناك حظرًا على بيع الأشياء التي لا تمتلكها، وهو ما يعني أن البيع على المكشوف والمشتقات وربما حتى أسهم التداول اليومي غير وارد لأن الأسهم العادية لا تحصل على أموالها حتى نهاية كل يوم عمل. ، وقد ينتهي الأمر بالشخص إلى إعادة بيع الأسهم قبل "الحصول عليها". على الأقل عندما يتعلق الأمر بالحفظ، يمكن أن تكون التسوية الفورية للمقايضات في سوق العملات المشفرة هي الحل.

في حين أن العديد من متداولي العملات المشفرة قد يشعرون بالفزع من احتمال قصر أنفسهم على التداولات الفورية لعدة أيام بدلاً من التداول اليومي بهامش ربح مرتفع، إلا أن مملوك لا يشعر أنه يضيع الفرصة. وقال بابتسامة ودية: "لم أفعل شيئاً كهذا شخصياً قط، وكما تعلمون، أنا هنا على قيد الحياة وبصحة جيدة - ليس من الصعب اتباع القواعد".

القمار، ودعا ميسير، محظور أيضًا. ويرجع ذلك جزئيًا إلى أنه يعني كسب المال عن طريق الخطأ وليس من خلال المساعي المشروعة. مفهوم قابل للمقارنة يطير الغرر, بما في ذلك جميع الأعمال التي تنطوي على مخاطر غير معقولة وغير معقولة - وهذا أيضًا يجعل الأمر صعبًا.

تبدو المخاطر غير العقلانية مثل العملات المشفرة إلى حد كبير، خاصة في الأيام الأولى. يبدو أن عملة Dogecoin، وهي عملة مشفرة تعتمد على المضاربة والميمات، تتناسب مع وصف المقامرة أو المخاطر المفرطة. هل الدوجكوين حرام؟ شكك مملوك في ذلك وجادل بحذر بأنه ليس لديه "مشروع" وأن "الأمر مجرد تكهنات". وهذا شيء لا يقدمه دوجي فون مملوك (لكن القضاة ما زالوا خارج اللعبة).

جانب آخر مهم من التمويل الإسلامي، بحسب مملوك، هو ضمان عدم اختلاط الأموال المتوافقة مع الشريعة الإسلامية مع الأموال غير المتوافقة. وهذا مطلب صعب للغاية بالنسبة للنظام المالي الحديث، حيث تحتفظ البنوك بالأموال من العديد من المصادر المختلفة.

"يمكن أن تكون أموال دية - يمكن أن تكون أموال تاجر أسلحة مع وديعة في بنك أجنبي"، حيث لا يملك مسؤولو البنك أي وسيلة لمعرفة من أين جاءت أموال العميل فعليًا، وبالتالي لا يتمكنون من إخبار العملاء الآخرين بإبلاغ ذلك. الأموال التي تم دفعها في البنك يتم الاحتفاظ بها من مصادر مشروعة ومصرح بها.

ويعتقد مملوك أن العملات المشفرة هي المفتاح للتغلب على العديد من هذه المشاكل. وقبل كل شيء، يتضمن هذا إمكانية التتبع المتأصلة للعديد من العملات المشفرة، ويمكنك تعدين أو شراء العملات المعدنية المستخرجة أو المسكوكة حديثًا باستخدام شجرة عائلة يمكن التحقق منها - وبالتالي النقاء الأخلاقي الذي يمكن تحديده على وجه اليقين.

إن النهج الصارم للتمويل الإسلامي لا يمكن إلا أن يكون بمثابة ثقل موازن يفتح الباب أمام مليار مسلم حول العالم للمشاركة في ثورة البلوكشين.

العواطف الأولى

ولد مملوك في العاصمة بالولايات المتحدة الأمريكية، لكنه نشأ في المملكة العربية السعودية، حيث كان والده يعمل في شركة النفط المملوكة للدولة أرامكو السعودية. ويصف البيئة التي نشأ فيها والتي لا يزال يعيش فيها اليوم بأنها "مجتمع دولي فكري للغاية". عندما كان طفلاً، يتذكر أنه تم عرض كمبيوتر فائق السرعة عليه، وهو واحد من ثلاثة أجهزة كمبيوتر فقط في العالم في ذلك الوقت. ظلت هذه التجربة عالقة في ذهنه وأثارت اهتمامه بالتكنولوجيا والعملات المشفرة والحلول المالية.

عاد إلى وطنه العاصمة لدراسة قانون الأعمال في الجامعة الأمريكية، حيث تخرج في عام 1994 وشرع في العمل كمستشار مالي لتكنولوجيا المعلومات (التكنولوجيا المالية في المقام الأول) وأمن تكنولوجيا المعلومات - بعيدًا عن قاعة المحكمة لطلب المشورة في مجالات التمويل والتكنولوجيا. وشركات الاتصالات في الشرق الأوسط وحول العالم.

وقال إن الخدمات المصرفية الاستثمارية لم تكن موجودة بالفعل في الشرق الأوسط في ذلك الوقت. وساعد مملوك في تأسيس مجموعة أطلس الاستثمارية في عمان بالأردن، والتي باعها لاحقا للبنك العربي، الذي وصفه بأنه “أكبر بنك في الشرق الأوسط”. على مدار حياته المهنية، لاحظ الهيمنة المتزايدة لأجهزة الكمبيوتر والإنترنت، مما دفعه للعودة إلى الولايات المتحدة لدراسة تكنولوجيا المعلومات في جامعة فيرجينيا ووضع حد لخلل Y2K سيئ السمعة في عام 1999، أي العام السابق لمسيرته المهنية. .

هالة نورانية

الهدف التالي لمملوك هو الحصول على اعتماد بعض حلول Nimbus باعتبارها متوافقة مع الشريعة الإسلامية من أجل الوصول إلى المزيد من المستخدمين. يقع مقر Nimbus في مالطا، وهي عبارة عن منصة منظمة DAO تتيح للمستخدمين الوصول إلى مجموعة من التطبيقات اللامركزية وتفتح الباب أمام مصادر دخل محتملة مختلفة، بما في ذلك إلكترونيات الأموال والمعاملات والإقراض، من بين أمور أخرى.

كيف يتم اعتماد شركة مالية باعتبارها متوافقة مع الشريعة الإسلامية؟

لم يتم توحيد العملية ولا المتطلبات، على سبيل المثال، الإسلام ليس دينًا مركزيًا بالمعنى الكاثوليكي. وبدلاً من ذلك فإن كل دولة ــ مثل باكستان وإيران وماليزيا والدول الأعضاء في مجلس التعاون الخليجي ــ سوف يكون لها أنظمتها وإجراءاتها الخاصة.

يمكن أن تختلف هذه الأنظمة، كما يتضح من المجلس الاستشاري الشرعي الماليزي، الذي يشيد بـ "الإمكانات الكبيرة" للعملات المشفرة. بينما أعلن آخرون، بما في ذلك مفتي مصر ومركز الإفتاء الفلسطيني، في وقت سابق عن عملات مشفرة…