Le 10 octobre 19, 2021, le ProShares Bitcoin Tactic ETF (BITO) a fait ses débuts à la Bourse de New York. Le premier jour, l'Exchange Traded Fund (ETF) a enregistré une sortie de près d'un milliard de dollars en volume organique, et dans les 1 heures, Bitcoin (BTC) lui-même atteindra un sommet pour son prix en dollars américains. Il le fait une semaine après que la Securities and Exchange Commission des États-Unis a laissé expirer le dépôt de l'ETF, ce qui a permis au produit de se développer davantage.

Il s’agit d’une avancée importante pour les États-Unis, mais elle a également fait des vagues sur d’autres marchés du monde. Si BITO continue d’être aussi populaire qu’au premier jour, davantage de personnes suivront probablement son exemple. Les ETF offrent une exposition aux dérivés à terme Bitcoin, et non au Bitcoin lui-même. Même si les puristes peuvent trouver cela indésirable, cela offre aux investisseurs une protection significative contre la volatilité inhérente au Bitcoin. D’autres produits sur d’autres marchés ayant des philosophies similaires pourraient contribuer à apaiser les inquiétudes qui tourmentent les investisseurs institutionnels depuis des années.

Une réussite sur un marché comme les États-Unis éclaire certainement les perspectives de fonds similaires dans le monde, et une exposition aux institutions australiennes profiterait à la fois au Bitcoin et à l’économie. Plus important encore, cela a donné à l’Australie la possibilité d’être à la pointe de l’innovation financière et d’intégrer pleinement les crypto-monnaies dans son troupeau financier.

Et les législateurs australiens sont largement d’accord. Un récent rapport sur l'Australie en tant que centre financier et technologique rédigé par la commission spéciale du Parlement australien a proposé un cadre visant à mettre l'Australie sur un pied d'égalité avec les États-Unis, le Royaume-Uni et Singapour.

Effet domino des ETF

Dans ce contexte et après le succès de BITO, le gestionnaire de fonds australien BetaShares a lancé son ETF Crypto Innovator avec le ticker CRYP à la Bourse australienne (ASX). L'exposition du fonds permet aux investisseurs de suivre diverses sociétés axées sur la cryptographie sur la base de l'indice Bitwise Cryptocurrency Industry Innovators 30. Le portefeuille de base de l'indice comprend de grandes sociétés de cryptographie telles que le populaire échange de cryptomonnaies Coinbase, la société minière de bitcoins Riot Blockchain et la société de logiciels de business intelligence MicroStrategy, dirigée par Michael Saylor.

Le fonds a battu les records de l'ASX dans les 15 minutes suivant sa création et a levé près de 31.3 millions de dollars à la fin de la journée d'ouverture.

Essentiellement, les ETF BetaShares peuvent offrir aux clients intéressés un moyen unique de s'impliquer en détenant les actions d'une entreprise au lieu de certains actifs cryptographiques comme Bitcoin et Ether (ETH). En fait, BetaShares affirme que 85 % de son indice comprend des sociétés qui génèrent au moins 75 % de leurs revenus directement du marché de la cryptographie ou qui ont au moins 75 % de leurs actifs dans le trading. L’objectif est de maximiser les rendements à long terme à mesure que Bitcoin arrive à maturité, mais également de minimiser le choc des retournements de marché, que beaucoup considèrent comme pratiquement inévitables.

Cela a le potentiel d’être transformateur à la fois pour l’Australie et pour l’adoption plus large de la cryptographie. Le lancement de cet ETF offre aux investisseurs et institutions australiens un accès direct au Bitcoin et d’une manière qui pourrait apaiser leurs préoccupations en matière de volatilité. Cela profitera davantage à l’économie Bitcoin et contribuera à augmenter le prix de l’actif. Plus important encore, ce sera un autre exemple de ce type de produit en action qui, avec un peu de chance, pourra inspirer d’autres marchés à travers le monde. Cependant, l’Australie ne devrait pas avoir à attendre une plus grande acceptation mondiale, mais devrait plutôt montrer la voie.

Dans le même esprit et directement dans l'arrière-cour géographique de l'Australie, la Nouvelle-Zélande a lancé son premier ETF Bitcoin plus tôt ce mois-ci sous la forme d'une nouvelle offre appelée Vault Intercontinental Bitcoin.Fund, également connue sous le nom de VIBF. VIBF se compose de fonds Bitcoin et d’autres ETF triés sur le volet et cotés à l’étranger. Il s'agit du premier ETF de ce type à baisser, ce qui pourrait être un encouragement supplémentaire pour les gestionnaires qui envisagent d'introduire le premier ETF de ce type sur le marché australien.

Connexe: Les sénateurs australiens poussent le pays à devenir le prochain hub cryptographique

Qu’est-ce qui nous attend encore ?

Le premier ETF d’exposition crypto est un grand développement, mais il doit être la première goutte dans un grand groupe. Pour être honnête, il n’y a pratiquement aucune limite aux possibilités des fonds cryptographiques et des produits dérivés étant donné leur diversité. Même sans s’impliquer dans des projets risqués à petite capitalisation, il existe des centaines d’actifs réputés sur le marché. Un coup d'œil aux principales pièces comme Ether et Solana peut constituer la base de nombreux portefeuilles de fonds, mais lorsque vous vous lancez dans des services financiers décentralisés de premier ordre, les choses deviennent vraiment passionnantes.

L’exploitation minière liquide, le jalonnement et l’agriculture de rendement ont tous le potentiel d’augmenter considérablement les bénéfices et, lorsqu’elles sont utilisées correctement, ces techniques ne comportent pas nécessairement trop de risques. Par exemple, le pool de liquidités stablecoin minimise la volatilité inhérente aux marchés de cryptographie tout en offrant des rendements plus élevés que ceux des marchés traditionnels – une opportunité pour les titres à revenu fixe stables et rentables pour les investisseurs. Le potentiel d'émergence du marché australien est énorme et, en tant que l'une des premières grandes régions à entrer sur le marché, elle pourrait réellement donner un énorme coup de pouce à l'économie nationale. Une exposition accrue aux produits de détail sera également essentielle pour rassembler l’ensemble de la population.

Connexe: Les régulateurs se tournent vers les stablecoins, mais par où commencer ?

En effet, si l’Australie parvenait à adopter cette nouvelle classe d’actifs à l’avenir, elle pourrait connaître de nouveaux afflux de capitaux sur ses marchés et dans l’économie au sens large, contrairement à ce à quoi nous nous attendions après l’annonce américaine. De plus, cela positionnera l’Australie en tant que leader et incitera d’autres marchés à capitaliser sur l’élan haussier massif qui pourrait résulter de la mise en œuvre de la crypto-monnaie et de ses dérivés. Espérons que ceux qui sont au pouvoir voient ce qui se passe et décident de s’appuyer sur cela.

Suivez la chaîne Youtube | Abonnez-vous à la chaîne télégramme | Suivez la page Facebook