Как будто в 2020 году было недостаточно страшных моментов, 2021 год превращается в довольно захватывающий год для криптовалют. Поскольку цена Биткойна (BTC) колеблется около отметки в 35,000 533 долларов, скептики и эксперты по социальным сетям выходят на улицы, чтобы отпраздновать долгожданный упадок африканской экономики. Конечно, они совершенно забывают, что цена Биткойна выросла на 2020% с момента третьего халвинга в мае XNUMX года.

Учитывая количество людей, заявляющих, что криптовалютный пузырь лопнул, включая бывшего президента США Дональда Трампа, почти трудно вспомнить, что всего 12 месяцев назад биткойн стоил от 9,000 10,000 до XNUMX XNUMX долларов. Доллар колебался.

Фактически, после сокращения вдвое децентрализованные финансы (DeFi) стали наиболее многообещающим сектором криптоэкономики, стимулируя внедрение криптопространства. Взглянув на статистику роста, становится ясно, какой импульс DeFi создал за последний год. По состоянию на июнь 2020 года общая стоимость, заблокированная в DeFi (TVL), составляла около 1.05 миллиарда долларов. Сегодня у DeFi запрещённых логов на сумму более 104 миллиардов долларов.

Связанный: Является ли 2020 год «годом DeFi» и чего нам ожидать от отрасли в 2021 году? Ответ экспертов

В то время как DeFi будет лидировать в криптопространстве и станет мейнстримом, последние два года DeFi подвергался серьезным испытаниям. Хотя некоторые зрители могут указать на препятствия в марте 2020 года и мае 2021 года, факт остается фактом: DeFi достаточно устойчив и готов к дальнейшему росту в будущем.

Спокойствие в шторм

Несмотря на быстрый рост DeFi, за последние два года это пространство претерпело два серьезных стресс-теста: в марте 2020 года и мае 2021 года. Очевидно, что эти обстоятельства бросили этому пространству вызов. Глобальное распространение пандемии COVID-19 и паническая распродажа, спровоцированная Илоном Маском, вместе с репрессиями против китайских майнеров биткойнов привели к убытку в $1,000 млрд на всем рынке криптовалют.

Хотя учетная запись Маска в Твиттере частично была ответственна за возникновение урагана, DeFi обеспечила успокаивающее присутствие во время шторма.

После массовой панической распродажи акций Маска произошло нечто более показательное и драматичное: ничего. Журналы DeFi продолжают работать точно так, как и планировалось: без сбоев и сбоев. Фактически, сектор DeFi будет стоить более 100 миллиардов долларов – и с честью пройдет стресс-тест.

Эти показатели особенно впечатляют, если учесть стресс-тест в марте 2020 года. Общая капитализация сектора DeFi резко упала – ниже 1 миллиарда долларов. Хуже того, безумие завершилось сбоем в системе ликвидации MakerDAO, где капитализация протокола была меньше, а эфира (ETH) на сумму около 8 миллионов долларов было продано с аукциона и куплено бесплатно в течение 40 минут.

Однако, как и остальная часть комнаты DeFi, MakerDAO все еще существует. Хотя его существование требует продажи собственных токенов MKR с аукциона для погашения безнадежных долгов, он также может выдержать шторм «Черного четверга» в марте 2020 года.

Всего 12 месяцев спустя DeFi снова надевает плащ для ускорения криптопространства. Даже известный основной инвестор Марк Кьюбан утверждает, что DeFi «изменил использование криптовалют. Есть много вещей, которые вы можете сделать прямо сейчас. Если бы у меня был мой биткойн, независимо от того, выросла ли его стоимость или упала, я мог бы брать проценты от него и брать взаймы, давать взаймы и зарабатывать и быть моим личным банкиром. «

Производительность CEX и DEX

Последствия двух упомянутых выше кризисов также сильно различались на централизованных и децентрализованных биржах (DEX). В то время как DEX справляются с ситуациями относительно эффективно, их централизованные аналоги столкнулись со значительными перебоями в работе и хаосом при ликвидации.

Кризис мая 2021 года чрезвычайно сложен для централизованных бирж (CEX), поскольку за один день было ликвидировано фьючерсные позиции на сумму более 7 миллиардов долларов, что представляет собой однодневное состояние ликвидации. Кроме того, пользователи CEX сталкиваются с функциональными проблемами, в том числе с невозможностью добавления залога, получения кредитов или заключения сделок.

Связанный: Децентрализация против централизации: где будущее? Ответ экспертов

С другой стороны, по данным Dune Analytics, децентрализованные биржи не только позволяют избежать простоев или простоев, но и DEX также имеют беспрецедентные объемы торгов. Однако это не значит, что на этом пути не будет сбоев. Рекордные 700 миллионов долларов в журналах DeFi были ликвидированы за два дня, а пользователи пострадали от завышенных цен на газ. Однако журналы работают по плану и ни в коем случае не создают проблем с подключением для пользователя.

Уже одно это подчеркивает надежность DeFi по сравнению с централизованными платформами.

DeFi - новый фонд безопасных активов для пользователей

Возможно, наиболее важным фактором устойчивости DeFi является способность криптотрейдеров получать значительную прибыль от токенов независимо от волатильности рынка. За последний год популярность протоколов DeFi возросла, поскольку они вознаграждают трейдеров прибылью за обеспечение и фермерство. В более широком смысле, Profit Farming помогает трейдерам получать максимальную прибыль от своих криптоактивов путем использования, кредитования и размещения различных протоколов DeFi. Эта торговая техника очень похожа на выплату дивидендов в традиционной банковской системе, где прибыль выплачивается трейдерам, помогая им удвоить прибыль.

Связанный: Прибыль у всех на слуху, но DeFi обещает изменить то, как мы обращаемся с деньгами

Эта стратегия жизненно важна для того, чтобы помочь DeFi пережить штормы 2020 и 2021 годов, поскольку трейдеры продолжают работать в рамках протоколов DeFi, чтобы генерировать годовой процентный доход, или APY, одновременно снижая волатильность на рынке.

Волатильность, которую мы испытали за последние 18 месяцев, по большей части не помешала трейдерам инвестировать в DeFi. На самом деле статистика показывает обратное. Пока некоторые спекулянты смахивали пыль со своих снеговиков, готовясь к криптозиме, DeFi Logs получила беспрецедентный ежемесячный доход — TLV в DeFi Logs вырос почти до 8 миллиардов долларов.

Крупные экономические стресс-тесты в 2020 и 2021 годах, вероятно, подорвут предыдущие итерации децентрализованной экономики. Однако эта зрелая, развитая версия криптомира гораздо лучше подготовлена ​​к тому, чтобы выдержать шторм. Подобно влиятельному лицу Логану Полу против чемпиона в легком весе Флойда Мэйвезера, только выживание является большой победой. И, как и в случае с Полом, комната DeFi работает намного лучше, чем думает большинство людей.

Протоколы DeFi не только выживают, но и процветают. Волатильность на свободном рынке уже не та, что была два года назад. В частности, DeFi прошел эти тесты — тесты, с которыми сталкиваются централизованные протоколы.

Одна только устойчивость DeFi многое говорит о его потенциале и выносливости.