Principales ETF de Bitcoin por activos totales bajo gestión en 2024
La reciente decisión de la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) de dar luz verde a los fondos cotizados en bolsa (ETF) que invierten directamente en Bitcoin está a punto de marcar el comienzo de una nueva afluencia de inversores a la criptomoneda más grande y antigua del mundo. Hoy exploremos con Coincú los principales ETF de Bitcoin por activos totales bajo gestión.
¿Qué es un ETF criptográfico?
Fondos cotizados en bolsa (ETF) de criptomonedas han surgido como una opción de inversión popular, que permite a los inversores rastrear el desempeño del precio de una o más criptomonedas. Al igual que los ETF tradicionales, estos ETF criptográficos se negocian en bolsas de valores habituales, lo que proporciona una vía conveniente para los inversores que prefieren mantener activos en sus cuentas de corretaje estándar.
Un característica distintiva de los ETF criptográficos es su capacidad para reflejar el valor de las criptomonedas a través de diversas estrategias de inversión. Un enfoque implica invertir en contratos de futuros para moneda digital, mientras que otro método implica la inversión directa en las propias monedas digitales.
Más información: Explicación del ETF Bitcoin Spot: ¡Todo lo que necesita saber!
¿Qué es un ETF de Bitcoin?
En un avance significativo para el mercado de las criptomonedas, el Securities and Exchange Commission (SEC) ha dado luz verde a los primeros ETF criptográficos al contado, lo que marca un hito después de casi una década de discusiones regulatorias. Esta medida abre nuevas oportunidades para los inversores minoristas e institucionales, proporcionándoles una vía regulada y conveniente para invertir en Bitcoin.
A ETF de Bitcoin, o fondo cotizado en bolsa, funciona como un instrumento financiero que permite a los inversores seguir los movimientos de precios de Bitcoin sin la necesidad de poseer la propia criptomoneda. La distinción clave radica en el hecho de que las acciones de un ETF de Bitcoin se negocian en bolsas de valores tradicionales, lo que ofrece un puente para que los inversores tradicionales ingresen al dinámico mercado de las criptomonedas. Leer Más
Los inversores ahora tienen la oportunidad de comprar directamente participar en el mercado de criptomonedas sin necesidad de poseer los propios activos. Se espera que este cambio en el panorama regulatorio atraiga a una gama más amplia de participantes del mercado, llevando la inversión en criptomonedas a la corriente principal.
Vale la pena señalar que, a partir de ahora, ambos detectar ETF de Bitcoin y los ETF de futuros de Bitcoin han recibido la aprobación regulatoria en los Estados Unidos. Esto abre vías para que los inversores interactúen con diferentes aspectos del mercado de las criptomonedas, atendiendo a diversas preferencias de inversión.
- ETF spot de Bitcoin: exposición en tiempo real a los precios de mercado
- ETF de futuros de Bitcoin: aprovechamiento de contratos para exposición especulativa
Un ETF Spot Bitcoin está diseñado para proporcionar a los inversores exposición directa al precio de mercado actual de Bitcoin. En términos financieros, "spot" denota el precio inmediato o en tiempo real del activo subyacente, que, en este caso, es el propio Bitcoin. Estos ETF suelen tener Bitcoin real como activo subyacente, con el objetivo de seguir de cerca las fluctuaciones en tiempo real del valor de mercado de Bitcoin.
Un ejemplo notable de un ETF Spot Bitcoin es el 21Shares Bitcoin Core ETP (CBTC). Sin embargo, es esencial tener en cuenta que, a partir de ahora, estos ETF de Bitcoin al contado operan exclusivamente fuera de los Estados Unidos.
Los ETF de futuros de Bitcoin adoptan un enfoque diferente. En lugar de tener Bitcoin real, utilizan contratos de futuros de Bitcoin para ganar exposición a la criptomoneda. Un contrato de futuros de Bitcoin permite a los inversores especular y predecir los movimientos futuros del precio del activo.
Es fundamental comprender que los ETF de futuros de Bitcoin pueden comportarse de manera diferente a sus homólogos al contado. Una distinción clave radica en el hecho de que no existe propiedad directa de Bitcoin; en cambio, los inversores participan en contratos vinculados al valor futuro previsto de la criptomoneda. Además, algunos ETF de futuros de Bitcoin están diseñados específicamente para proporcionar exposición apalancada o inversa al precio de Bitcoin.
Principales ETF de Bitcoin por AUM
| Nombre | Ticker | AUM |
| Escala de grises de Bitcoin Trust | GBTC | 1.173 millones de dólares |
| Fideicomiso de Bitcoin de IShares | IBIT | 710 millones de dólares |
| Fondo Bitcoin Fidelity Wise Origin | FBTC | 524.3 millones de dólares |
| ETF de Bitcoin bit a bit | BITB | 305.1 millones de dólares |
| Ark 21Shares Bitcoin ETF | ARKB | 227.4 millones de dólares |
1. Fideicomiso de Bitcoin en escala de grises (GBTC)
General
Escala de grises es una subsidiaria de Digital Currency Group, que desempeña un papel fundamental al ofrecer a los inversores oportunidades para explorar la clase de criptoactivos. Un avance significativo es la transformación del producto estrella de Grayscale, Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), de un fideicomiso tradicional en un fondo cotizado en bolsa (ETF).
Lanzado originalmente en 2013, GBTC se ha convertido en el fideicomiso de Bitcoin que cotiza en bolsa más grande del mundo, con una importante capitalización de mercado de 28 mil millones de dólares. Este cambio hacia la conversión de GBTC en un ETF se alinea con la evolución de las preferencias de los inversores en el espacio criptográfico. GBTC ocupa el puesto número 1 entre los principales ETF de Bitcoin con activos bajo gestión en el momento actual de 1.173 millones de dólares.
Grayscale Bitcoin Trust permite a los inversores comprar y vender sin problemas acciones respaldadas por Bitcoin, proporcionándoles exposición al volátil pero potencialmente lucrativo mercado de las criptomonedas. Al hacer la transición a una estructura ETF, Grayscale tiene como objetivo mejorar la accesibilidad de GBTC a una base de inversores más amplia, atendiendo a la creciente demanda de productos de inversión relacionados con las criptomonedas.
Costes
GBTCEl ratio de gastos se sitúa actualmente en el 1.5%. Si bien el fideicomiso ha sido un actor destacado en el espacio criptográfico mDesde su lanzamiento en 2013, su índice de gastos relativamente alto plantea dudas sobre su competitividad en un mercado donde los inversores preocupados por los costos buscan valor.
2. IShares Bitcoin Trust (IBIT)
General
En un sorprendente giro de los acontecimientos en junio de 2023, BlackRock, el administrador de activos más grande del mundo con más de $ 9 billones en activos en el primer trimestre de 1, provocó conmociones en el mundo de las finanzas tradicionales (TradFi) al presentar una solicitud para un fondo cotizado en bolsa (ETF) de Bitcoin. IBIT ocupa el segundo lugar entre los principales ETF de Bitcoin con 2023 millones de dólares en activos gestionados.
El ETF, denominado IBIT, se convirtió en el catalizador de un frenesí en el mercado spot de ETF de Bitcoin cuando surgió la noticia sobre la innovadora aplicación de BlackRock durante el verano. La medida marcó un cambio significativo en el panorama financiero, ya que la entrada de BlackRock en el sector de las criptomonedas insinuaba una creciente aceptación generalizada.
Sumándose a la dinámica de este desarrollo, BlackRock se ha alineado con Coinbase, utilizando la plataforma como custodio de criptomonedas y proveedor de datos del mercado spot. Al mismo tiempo, BNY Mellon desempeña un papel crucial como custodio de efectivo para IBIT, contribuyendo a la infraestructura operativa del fondo.
Además, BlackRock ha nombrado a varias entidades financieras como participantes autorizados en iShares Bitcoin Trust. Entre ellos se encuentran JP Morgan Securities, Jane Street Capital, Macquarie Capital y Virtu Americas.
Costes
Con una tarifa estándar del 0.25%, IBIT se ha posicionado como uno de los ETF de Bitcoin más destacados disponibles para los inversores. Sin embargo, acontecimientos recientes indican que BlackRock, el gigante de la gestión de activos que supervisa IBIT, está implementando una estrategia de reducción de tarifas.
La compañía ha reducido las tarifas al 0.12% para los 5 millones de dólares iniciales en activos bajo gestión o por una duración de 12 meses, el hito que se alcance primero.
3. Fondo Bitcoin Fidelity Wise Origin (FBTC)
General
En marzo de 2021 se produjo un aumento en las solicitudes de ETF de Bitcoin, con Wise Origin Bitcoin Trust de Fidelity a la cabeza. En particular, Fidelity eligió un enfoque distintivo al optar por la autocustodia de Bitcoin como base para su ETF, evitando alternativas populares como Coinbase o Gemini.
Fidelity Bitcoin Trust, abreviado como FBTC, representa la incursión del gigante de la gestión de activos en el espacio de los ETF, aprovechando su reputación establecida en las finanzas tradicionales. Cabe destacar la decisión de Fidelity de manejar la custodia de Bitcoin internamente, una desviación de la práctica común de depender de plataformas externas como Coinbase o Gemini para dichos servicios.
A diferencia de otros jugadores que ingresan al campo de los ETF de Bitcoin, Fidelidad ya permite a sus clientes comprar Bitcoin y Ethereum directamente a través de sus cuentas de corretaje. FBTC es actualmente uno de los principales ETF de Bitcoin, con 524.3 millones de dólares en AUM. Los participantes autorizados incluyen Jane Street, JP Morgan Securities, Macquaries y Virtu Americas.
Costes
Bitcoin Trust de Fidelity, que cotiza en el CBOE, no solo cuenta con un índice de gastos moderado, sino que también viene con una notable exención de tarifas. La tarifa estándar del 0.25% no se aplicará hasta el 31 de julio de 2024, lo que añade un atractivo significativo para los inversores potenciales que buscan capitalizar el creciente interés en los activos digitales.
Esta exención de tarifas juega un papel crucial para mejorar el atractivo de FBTC en el mercado. Hasta mediados del próximo año, los inversores pueden beneficiarse de una entrada rentable en el mundo de los ETF de Bitcoin, gracias a la decisión estratégica de Fidelity de renunciar temporalmente a las comisiones.
4. ETF de Bitcoin bit a bit (BITB)
General
Bitwise es el pionero en lanzar una campaña publicitaria distintiva, sin dejarse intimidar por rechazos anteriores de la SEC. El viaje de la compañía en busca de la aprobación de un ETF al contado de Bitcoin comenzó en octubre de 2019, encontrando reveses junto con muchas otras solicitudes igualmente desestimadas por el organismo regulador. BITB se encuentra entre los principales ETF de Bitcoin con un AUM de 305.1 millones de dólares.
La dedicación de Bitwise a los productos de inversión relacionados con las criptomonedas es evidente más allá de su búsqueda de un ETF al contado de Bitcoin. El administrador de activos ya cuenta con una cartera diversa de ETF relacionados con las criptomonedas, incluido el Bitwise 10 Crypto Index Fund.
Este fondo invierte estratégicamente en un índice que incluye el Principales criptomonedas 10 por capitalización de mercado, lo que brinda a los inversores exposición a una selección bien seleccionada de activos digitales. Coinbase es el custodio de la criptomoneda, mientras que BNY Mellon es tanto el administrador como el custodio del fideicomiso. Jane Street, Macquarie y Virtu Americas son participantes autorizados.
Costes
Reflejando la estructura de tarifas de ARKB, BITB ofrece a los inversores una tarifa del 0.20%, una tasa que constituye una propuesta atractiva en el mercado actual. Sin embargo, lo que distingue a BITB es el movimiento estratégico de su patrocinador, Bitwise, para mejorar aún más su atractivo.
Bitwise ha implementado un incentivo de exención de tarifas, una práctica que recuerda a ARK Invest, en la que el patrocinador del fondo renunciará a la tarifa del 0.20% durante los seis meses iniciales o hasta que el fondo acumule sus primeros mil millones de dólares en inversiones, cualquiera que sea el hito que se alcance primero.
5. ETF de Bitcoin de Ark 21Shares (ARKB)
General
Arca invertir, la reconocida firma de inversión dirigida por Cathie Wood, solicitó oficialmente el ETF Ark 21Shares en junio de 2021. En una colaboración estratégica, Ark Invest unió fuerzas con el proveedor de ETF con sede en Suiza, 21Shares AG, para presentar el ETF Ark 21Shares Bitcoin. Este fondo pionero cotiza activamente en la Bolsa BZX de Cboe y puede identificarse mediante el símbolo distintivo ARKB.
Para aumentar la importancia de esta empresa, a Coinbase se le ha confiado el papel de custodio de criptomonedas, garantizando la gestión segura de los activos digitales. Destacadas entidades financieras como Jane Street, Macquarie y Virtu Americas han sido designadas como participantes autorizados en el ETF. ARKB es uno de los principales ETF de Bitcoin en esta lista, con un AUM de 227.4 millones de dólares.
Costes
ARKB se distingue por un ratio de costes competitivo del 0.21%, lo que le sitúa favorablemente frente a numerosos competidores en el mercado. En particular, esta tarifa es más baja que la de muchas opciones comparables disponibles. En una medida favorable a los inversores, ARK Invest ha anunciado una exención de tarifas durante los seis meses iniciales o hasta que los activos acumulados alcancen los primeros mil millones de dólares, lo que se alcance primero.
Beneficios de los ETF de Bitcoin
A medida que el mercado de las criptomonedas continúa evolucionando, la demanda de ETF de Bitcoin ha crecido significativamente, impulsada por una infinidad de factores que atraen a un amplio espectro de inversores. Estas son las razones clave por las que los inversores están cada vez más interesados en los ETF de Bitcoin:
- Supervisión regulatoria: mejora de la protección y la transparencia de los inversores
- Accesibilidad y conveniencia en los intercambios tradicionales
- Diversificación a través de la exposición a Bitcoin
La perspectiva de supervisión regulatoria es una fuerza impulsora clave detrás del interés en los ETF de Bitcoin. Estar sujeto a escrutinio regulatorio brinda a los inversores una capa adicional de protección y transparencia. A diferencia de la naturaleza no regulada de algunos mercados de criptomonedas, la supervisión regulatoria asociada a los ETF ayuda a aliviar las preocupaciones relacionadas con el fraude y la manipulación del mercado.
Una de las principales razones detrás del aumento de la demanda de ETF de Bitcoin es la accesibilidad y conveniencia inherentes que ofrecen. A diferencia de las inversiones directas en criptomonedas, los ETF se negocian en las bolsas de valores tradicionales.
Los inversores ven a Bitcoin como algo más que un simple activo especulativo; se ha convertido en una potencial herramienta de diversificación. Los ETF de Bitcoin permiten a los inversores incorporar sin problemas la criptomoneda en sus carteras de inversión sin la necesidad de mantener y gestionar directamente activos digitales. Esta estrategia de diversificación puede resultar atractiva para quienes buscan equilibrar sus carteras de inversión con activos alternativos, lo que podría mejorar los rendimientos ajustados al riesgo.
Lista de ETF spot de Bitcoin actualmente aprobados en nosotros
La Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) otorgó la aprobación a 11 fondos cotizados en bolsa (ETF) de Bitcoin al contado el 11 de enero de 2024, lo que marca un desarrollo histórico en la inversión en criptomonedas. Esta decisión sigue a los esfuerzos persistentes de los proveedores de ETF para asegurar la aprobación de productos Bitcoin al contado y señala un cambio significativo en el panorama regulatorio.
Antes de esta decisión, la SEC había expresado su preocupación por la naturaleza esencialmente no regulada del mercado de Bitcoin y su vulnerabilidad a la manipulación, considerándolo un riesgo potencial para los inversores comunes. Sin embargo, la reciente luz verde significa un cambio de perspectiva y la voluntad de aceptar el panorama cambiante de los activos digitales.
Los ETF de Bitcoin al contado aprobados incluyen ofertas de destacadas instituciones financieras, lo que refleja una amplia gama de opciones de inversión para las partes interesadas. La lista incluye iShares Bitcoin Trust de BlackRock, Valkyrie Bitcoin Fund, ARK 21Shares Bitcoin ETF, Invesco Galaxy Bitcoin ETF, VanEck Bitcoin Trust, WisdomTree Bitcoin Fund, Grayscale Bitcoin Trust, Bitwise Bitcoin ETF, Hashdex Bitcoin ETF, Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund y Franklin. ETF de Bitcoin.
Este desarrollo no sólo amplía la gama de vehículos de inversión disponibles para los inversores, sino que también abre nuevas vías para interactuar con Bitcoin en un entorno más regulado y potencialmente más seguro. La aprobación de la SEC representa un hito importante, ya que allana el camino para que tanto los inversores institucionales como los minoristas participen en el mercado de las criptomonedas a través de canales regulados.
El futuro de los ETF de Bitcoin al contado
En un avance significativo para el mercado de la criptomoneda, se prevé que la introducción de los ETF Spot Bitcoin provocará una transformación positiva. Este innovador vehículo de inversión tiene el potencial de mejorar la liquidez del mercado, proporcionando un marco más sólido para compradores y vendedores.
Se espera que la mayor accesibilidad haga que Bitcoin sea más atractivo para los inversores comunes que pueden haber dudado debido a la complejidad percibida o la alta inversión inicial asociada con la criptomoneda. Esta democratización del acceso podría potencialmente allanar el camino para una gama más diversa de participantes en el mercado.
Una de las ventajas clave de una mayor liquidez es su impacto potencial sobre la estabilidad de precios y la reducción de la volatilidad. Con un mayor número de compradores y vendedores participando en el mercado, los ETF de Bitcoin al contado tienen el potencial de contribuir a precios más estables.
Conclusión
La popularidad de los ETF como vía de inversión preferida para los estadounidenses abarca una amplia gama de clases de activos, incluidas acciones, bonos, materias primas, divisas y bienes raíces.
A medida que evoluciona el panorama, la llegada anticipada de ETF de Bitcoin al contado, particularmente de actores destacados como Fidelity Investments y el administrador de activos más grande del mundo, BlackRock Inc., está preparada para atraer una nueva ola de inversores que, hasta ahora, han mantenido una distancia prudente del ámbito de las criptomonedas.
| AVISO DE RESPONSABILIDAD: La información contenida en este sitio web se proporciona como comentario general del mercado y no constituye asesoramiento de inversión. Le recomendamos que haga su propia investigación antes de invertir. |
Autor
Conocimiento
Principales ETF de Bitcoin por activos totales bajo gestión en 2024
La reciente decisión de la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) de dar luz verde a los fondos cotizados en bolsa (ETF) que invierten directamente en Bitcoin está a punto de marcar el comienzo de una nueva afluencia de inversores a la criptomoneda más grande y antigua del mundo. Hoy exploremos con Coincú los principales ETF de Bitcoin por activos totales bajo gestión.
¿Qué es un ETF criptográfico?
Fondos cotizados en bolsa (ETF) de criptomonedas han surgido como una opción de inversión popular, que permite a los inversores rastrear el desempeño del precio de una o más criptomonedas. Al igual que los ETF tradicionales, estos ETF criptográficos se negocian en bolsas de valores habituales, lo que proporciona una vía conveniente para los inversores que prefieren mantener activos en sus cuentas de corretaje estándar.
Un característica distintiva de los ETF criptográficos es su capacidad para reflejar el valor de las criptomonedas a través de diversas estrategias de inversión. Un enfoque implica invertir en contratos de futuros para moneda digital, mientras que otro método implica la inversión directa en las propias monedas digitales.
Más información: Explicación del ETF Bitcoin Spot: ¡Todo lo que necesita saber!
¿Qué es un ETF de Bitcoin?
En un avance significativo para el mercado de las criptomonedas, el Securities and Exchange Commission (SEC) ha dado luz verde a los primeros ETF criptográficos al contado, lo que marca un hito después de casi una década de discusiones regulatorias. Esta medida abre nuevas oportunidades para los inversores minoristas e institucionales, proporcionándoles una vía regulada y conveniente para invertir en Bitcoin.
A ETF de Bitcoin, o fondo cotizado en bolsa, funciona como un instrumento financiero que permite a los inversores seguir los movimientos de precios de Bitcoin sin la necesidad de poseer la propia criptomoneda. La distinción clave radica en el hecho de que las acciones de un ETF de Bitcoin se negocian en bolsas de valores tradicionales, lo que ofrece un puente para que los inversores tradicionales ingresen al dinámico mercado de las criptomonedas. Leer Más
Los inversores ahora tienen la oportunidad de comprar directamente participar en el mercado de criptomonedas sin necesidad de poseer los propios activos. Se espera que este cambio en el panorama regulatorio atraiga a una gama más amplia de participantes del mercado, llevando la inversión en criptomonedas a la corriente principal.
Vale la pena señalar que, a partir de ahora, ambos detectar ETF de Bitcoin y los ETF de futuros de Bitcoin han recibido la aprobación regulatoria en los Estados Unidos. Esto abre vías para que los inversores interactúen con diferentes aspectos del mercado de las criptomonedas, atendiendo a diversas preferencias de inversión.
- ETF spot de Bitcoin: exposición en tiempo real a los precios de mercado
- ETF de futuros de Bitcoin: aprovechamiento de contratos para exposición especulativa
Un ETF Spot Bitcoin está diseñado para proporcionar a los inversores exposición directa al precio de mercado actual de Bitcoin. En términos financieros, "spot" denota el precio inmediato o en tiempo real del activo subyacente, que, en este caso, es el propio Bitcoin. Estos ETF suelen tener Bitcoin real como activo subyacente, con el objetivo de seguir de cerca las fluctuaciones en tiempo real del valor de mercado de Bitcoin.
Un ejemplo notable de un ETF Spot Bitcoin es el 21Shares Bitcoin Core ETP (CBTC). Sin embargo, es esencial tener en cuenta que, a partir de ahora, estos ETF de Bitcoin al contado operan exclusivamente fuera de los Estados Unidos.
Los ETF de futuros de Bitcoin adoptan un enfoque diferente. En lugar de tener Bitcoin real, utilizan contratos de futuros de Bitcoin para ganar exposición a la criptomoneda. Un contrato de futuros de Bitcoin permite a los inversores especular y predecir los movimientos futuros del precio del activo.
Es fundamental comprender que los ETF de futuros de Bitcoin pueden comportarse de manera diferente a sus homólogos al contado. Una distinción clave radica en el hecho de que no existe propiedad directa de Bitcoin; en cambio, los inversores participan en contratos vinculados al valor futuro previsto de la criptomoneda. Además, algunos ETF de futuros de Bitcoin están diseñados específicamente para proporcionar exposición apalancada o inversa al precio de Bitcoin.
Principales ETF de Bitcoin por AUM
| Nombre | Ticker | AUM |
| Escala de grises de Bitcoin Trust | GBTC | 1.173 millones de dólares |
| Fideicomiso de Bitcoin de IShares | IBIT | 710 millones de dólares |
| Fondo Bitcoin Fidelity Wise Origin | FBTC | 524.3 millones de dólares |
| ETF de Bitcoin bit a bit | BITB | 305.1 millones de dólares |
| Ark 21Shares Bitcoin ETF | ARKB | 227.4 millones de dólares |
1. Fideicomiso de Bitcoin en escala de grises (GBTC)
General
Escala de grises es una subsidiaria de Digital Currency Group, que desempeña un papel fundamental al ofrecer a los inversores oportunidades para explorar la clase de criptoactivos. Un avance significativo es la transformación del producto estrella de Grayscale, Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), de un fideicomiso tradicional en un fondo cotizado en bolsa (ETF).
Lanzado originalmente en 2013, GBTC se ha convertido en el fideicomiso de Bitcoin que cotiza en bolsa más grande del mundo, con una importante capitalización de mercado de 28 mil millones de dólares. Este cambio hacia la conversión de GBTC en un ETF se alinea con la evolución de las preferencias de los inversores en el espacio criptográfico. GBTC ocupa el puesto número 1 entre los principales ETF de Bitcoin con activos bajo gestión en el momento actual de 1.173 millones de dólares.
Grayscale Bitcoin Trust permite a los inversores comprar y vender sin problemas acciones respaldadas por Bitcoin, proporcionándoles exposición al volátil pero potencialmente lucrativo mercado de las criptomonedas. Al hacer la transición a una estructura ETF, Grayscale tiene como objetivo mejorar la accesibilidad de GBTC a una base de inversores más amplia, atendiendo a la creciente demanda de productos de inversión relacionados con las criptomonedas.
Costes
GBTCEl ratio de gastos se sitúa actualmente en el 1.5%. Si bien el fideicomiso ha sido un actor destacado en el espacio criptográfico mDesde su lanzamiento en 2013, su índice de gastos relativamente alto plantea dudas sobre su competitividad en un mercado donde los inversores preocupados por los costos buscan valor.
2. IShares Bitcoin Trust (IBIT)
General
En un sorprendente giro de los acontecimientos en junio de 2023, BlackRock, el administrador de activos más grande del mundo con más de $ 9 billones en activos en el primer trimestre de 1, provocó conmociones en el mundo de las finanzas tradicionales (TradFi) al presentar una solicitud para un fondo cotizado en bolsa (ETF) de Bitcoin. IBIT ocupa el segundo lugar entre los principales ETF de Bitcoin con 2023 millones de dólares en activos gestionados.
El ETF, denominado IBIT, se convirtió en el catalizador de un frenesí en el mercado spot de ETF de Bitcoin cuando surgió la noticia sobre la innovadora aplicación de BlackRock durante el verano. La medida marcó un cambio significativo en el panorama financiero, ya que la entrada de BlackRock en el sector de las criptomonedas insinuaba una creciente aceptación generalizada.
Sumándose a la dinámica de este desarrollo, BlackRock se ha alineado con Coinbase, utilizando la plataforma como custodio de criptomonedas y proveedor de datos del mercado spot. Al mismo tiempo, BNY Mellon desempeña un papel crucial como custodio de efectivo para IBIT, contribuyendo a la infraestructura operativa del fondo.
Además, BlackRock ha nombrado a varias entidades financieras como participantes autorizados en iShares Bitcoin Trust. Entre ellos se encuentran JP Morgan Securities, Jane Street Capital, Macquarie Capital y Virtu Americas.
Costes
Con una tarifa estándar del 0.25%, IBIT se ha posicionado como uno de los ETF de Bitcoin más destacados disponibles para los inversores. Sin embargo, acontecimientos recientes indican que BlackRock, el gigante de la gestión de activos que supervisa IBIT, está implementando una estrategia de reducción de tarifas.
La compañía ha reducido las tarifas al 0.12% para los 5 millones de dólares iniciales en activos bajo gestión o por una duración de 12 meses, el hito que se alcance primero.
3. Fondo Bitcoin Fidelity Wise Origin (FBTC)
General
En marzo de 2021 se produjo un aumento en las solicitudes de ETF de Bitcoin, con Wise Origin Bitcoin Trust de Fidelity a la cabeza. En particular, Fidelity eligió un enfoque distintivo al optar por la autocustodia de Bitcoin como base para su ETF, evitando alternativas populares como Coinbase o Gemini.
Fidelity Bitcoin Trust, abreviado como FBTC, representa la incursión del gigante de la gestión de activos en el espacio de los ETF, aprovechando su reputación establecida en las finanzas tradicionales. Cabe destacar la decisión de Fidelity de manejar la custodia de Bitcoin internamente, una desviación de la práctica común de depender de plataformas externas como Coinbase o Gemini para dichos servicios.
A diferencia de otros jugadores que ingresan al campo de los ETF de Bitcoin, Fidelidad ya permite a sus clientes comprar Bitcoin y Ethereum directamente a través de sus cuentas de corretaje. FBTC es actualmente uno de los principales ETF de Bitcoin, con 524.3 millones de dólares en AUM. Los participantes autorizados incluyen Jane Street, JP Morgan Securities, Macquaries y Virtu Americas.
Costes
Bitcoin Trust de Fidelity, que cotiza en el CBOE, no solo cuenta con un índice de gastos moderado, sino que también viene con una notable exención de tarifas. La tarifa estándar del 0.25% no se aplicará hasta el 31 de julio de 2024, lo que añade un atractivo significativo para los inversores potenciales que buscan capitalizar el creciente interés en los activos digitales.
Esta exención de tarifas juega un papel crucial para mejorar el atractivo de FBTC en el mercado. Hasta mediados del próximo año, los inversores pueden beneficiarse de una entrada rentable en el mundo de los ETF de Bitcoin, gracias a la decisión estratégica de Fidelity de renunciar temporalmente a las comisiones.
4. ETF de Bitcoin bit a bit (BITB)
General
Bitwise es el pionero en lanzar una campaña publicitaria distintiva, sin dejarse intimidar por rechazos anteriores de la SEC. El viaje de la compañía en busca de la aprobación de un ETF al contado de Bitcoin comenzó en octubre de 2019, encontrando reveses junto con muchas otras solicitudes igualmente desestimadas por el organismo regulador. BITB se encuentra entre los principales ETF de Bitcoin con un AUM de 305.1 millones de dólares.
La dedicación de Bitwise a los productos de inversión relacionados con las criptomonedas es evidente más allá de su búsqueda de un ETF al contado de Bitcoin. El administrador de activos ya cuenta con una cartera diversa de ETF relacionados con las criptomonedas, incluido el Bitwise 10 Crypto Index Fund.
Este fondo invierte estratégicamente en un índice que incluye el Principales criptomonedas 10 por capitalización de mercado, lo que brinda a los inversores exposición a una selección bien seleccionada de activos digitales. Coinbase es el custodio de la criptomoneda, mientras que BNY Mellon es tanto el administrador como el custodio del fideicomiso. Jane Street, Macquarie y Virtu Americas son participantes autorizados.
Costes
Reflejando la estructura de tarifas de ARKB, BITB ofrece a los inversores una tarifa del 0.20%, una tasa que constituye una propuesta atractiva en el mercado actual. Sin embargo, lo que distingue a BITB es el movimiento estratégico de su patrocinador, Bitwise, para mejorar aún más su atractivo.
Bitwise ha implementado un incentivo de exención de tarifas, una práctica que recuerda a ARK Invest, en la que el patrocinador del fondo renunciará a la tarifa del 0.20% durante los seis meses iniciales o hasta que el fondo acumule sus primeros mil millones de dólares en inversiones, cualquiera que sea el hito que se alcance primero.
5. ETF de Bitcoin de Ark 21Shares (ARKB)
General
Arca invertir, la reconocida firma de inversión dirigida por Cathie Wood, solicitó oficialmente el ETF Ark 21Shares en junio de 2021. En una colaboración estratégica, Ark Invest unió fuerzas con el proveedor de ETF con sede en Suiza, 21Shares AG, para presentar el ETF Ark 21Shares Bitcoin. Este fondo pionero cotiza activamente en la Bolsa BZX de Cboe y puede identificarse mediante el símbolo distintivo ARKB.
Para aumentar la importancia de esta empresa, a Coinbase se le ha confiado el papel de custodio de criptomonedas, garantizando la gestión segura de los activos digitales. Destacadas entidades financieras como Jane Street, Macquarie y Virtu Americas han sido designadas como participantes autorizados en el ETF. ARKB es uno de los principales ETF de Bitcoin en esta lista, con un AUM de 227.4 millones de dólares.
Costes
ARKB se distingue por un ratio de costes competitivo del 0.21%, lo que le sitúa favorablemente frente a numerosos competidores en el mercado. En particular, esta tarifa es más baja que la de muchas opciones comparables disponibles. En una medida favorable a los inversores, ARK Invest ha anunciado una exención de tarifas durante los seis meses iniciales o hasta que los activos acumulados alcancen los primeros mil millones de dólares, lo que se alcance primero.
Beneficios de los ETF de Bitcoin
A medida que el mercado de las criptomonedas continúa evolucionando, la demanda de ETF de Bitcoin ha crecido significativamente, impulsada por una infinidad de factores que atraen a un amplio espectro de inversores. Estas son las razones clave por las que los inversores están cada vez más interesados en los ETF de Bitcoin:
- Supervisión regulatoria: mejora de la protección y la transparencia de los inversores
- Accesibilidad y conveniencia en los intercambios tradicionales
- Diversificación a través de la exposición a Bitcoin
La perspectiva de supervisión regulatoria es una fuerza impulsora clave detrás del interés en los ETF de Bitcoin. Estar sujeto a escrutinio regulatorio brinda a los inversores una capa adicional de protección y transparencia. A diferencia de la naturaleza no regulada de algunos mercados de criptomonedas, la supervisión regulatoria asociada a los ETF ayuda a aliviar las preocupaciones relacionadas con el fraude y la manipulación del mercado.
Una de las principales razones detrás del aumento de la demanda de ETF de Bitcoin es la accesibilidad y conveniencia inherentes que ofrecen. A diferencia de las inversiones directas en criptomonedas, los ETF se negocian en las bolsas de valores tradicionales.
Los inversores ven a Bitcoin como algo más que un simple activo especulativo; se ha convertido en una potencial herramienta de diversificación. Los ETF de Bitcoin permiten a los inversores incorporar sin problemas la criptomoneda en sus carteras de inversión sin la necesidad de mantener y gestionar directamente activos digitales. Esta estrategia de diversificación puede resultar atractiva para quienes buscan equilibrar sus carteras de inversión con activos alternativos, lo que podría mejorar los rendimientos ajustados al riesgo.
Lista de ETF spot de Bitcoin actualmente aprobados en nosotros
La Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) otorgó la aprobación a 11 fondos cotizados en bolsa (ETF) de Bitcoin al contado el 11 de enero de 2024, lo que marca un desarrollo histórico en la inversión en criptomonedas. Esta decisión sigue a los esfuerzos persistentes de los proveedores de ETF para asegurar la aprobación de productos Bitcoin al contado y señala un cambio significativo en el panorama regulatorio.
Antes de esta decisión, la SEC había expresado su preocupación por la naturaleza esencialmente no regulada del mercado de Bitcoin y su vulnerabilidad a la manipulación, considerándolo un riesgo potencial para los inversores comunes. Sin embargo, la reciente luz verde significa un cambio de perspectiva y la voluntad de aceptar el panorama cambiante de los activos digitales.
Los ETF de Bitcoin al contado aprobados incluyen ofertas de destacadas instituciones financieras, lo que refleja una amplia gama de opciones de inversión para las partes interesadas. La lista incluye iShares Bitcoin Trust de BlackRock, Valkyrie Bitcoin Fund, ARK 21Shares Bitcoin ETF, Invesco Galaxy Bitcoin ETF, VanEck Bitcoin Trust, WisdomTree Bitcoin Fund, Grayscale Bitcoin Trust, Bitwise Bitcoin ETF, Hashdex Bitcoin ETF, Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund y Franklin. ETF de Bitcoin.
Este desarrollo no sólo amplía la gama de vehículos de inversión disponibles para los inversores, sino que también abre nuevas vías para interactuar con Bitcoin en un entorno más regulado y potencialmente más seguro. La aprobación de la SEC representa un hito importante, ya que allana el camino para que tanto los inversores institucionales como los minoristas participen en el mercado de las criptomonedas a través de canales regulados.
El futuro de los ETF de Bitcoin al contado
En un avance significativo para el mercado de la criptomoneda, se prevé que la introducción de los ETF Spot Bitcoin provocará una transformación positiva. Este innovador vehículo de inversión tiene el potencial de mejorar la liquidez del mercado, proporcionando un marco más sólido para compradores y vendedores.
Se espera que la mayor accesibilidad haga que Bitcoin sea más atractivo para los inversores comunes que pueden haber dudado debido a la complejidad percibida o la alta inversión inicial asociada con la criptomoneda. Esta democratización del acceso podría potencialmente allanar el camino para una gama más diversa de participantes en el mercado.
Una de las ventajas clave de una mayor liquidez es su impacto potencial sobre la estabilidad de precios y la reducción de la volatilidad. Con un mayor número de compradores y vendedores participando en el mercado, los ETF de Bitcoin al contado tienen el potencial de contribuir a precios más estables.
Conclusión
La popularidad de los ETF como vía de inversión preferida para los estadounidenses abarca una amplia gama de clases de activos, incluidas acciones, bonos, materias primas, divisas y bienes raíces.
A medida que evoluciona el panorama, la llegada anticipada de ETF de Bitcoin al contado, particularmente de actores destacados como Fidelity Investments y el administrador de activos más grande del mundo, BlackRock Inc., está preparada para atraer una nueva ola de inversores que, hasta ahora, han mantenido una distancia prudente del ámbito de las criptomonedas.
| AVISO DE RESPONSABILIDAD: La información contenida en este sitio web se proporciona como comentario general del mercado y no constituye asesoramiento de inversión. Le recomendamos que haga su propia investigación antes de invertir. |
Otras publicaciones
Artículos Relacionados
Noticias
El caso de la caja de DEUDA se está volviendo cada vez más complicado con los encubrimientos de la SEC
Noticias
El ETF Grayscale Spot Ethereum es ahora la principal prioridad de la empresa
Noticias
Los acreedores de FTX pueden recibir hasta el 142% del monto del reclamo con el nuevo plan de reorganización
Otros comentarios
Revisión de Fluence: la plataforma informática DePIN de nueva generación de Internet
Noticias
El caso de la caja de DEUDA se está volviendo cada vez más complicado con los encubrimientos de la SEC
Noticias
Inversión de Pantera Capital TON impulsada para mejorar las capacidades de pago P2P
Noticias
El 90% de los volúmenes de transacciones de Stablecoin no cuentan con la participación de usuarios reales
Noticias
LayerZero Airdrop causa entusiasmo cuando se completa la instantánea de la primera fase
Noticias
Un error de dirección provoca una pérdida de 68 millones de dólares para el WBTC y la víctima cae en una estafa de phishing
Conocimiento
Minería de Bitcoin: ¿Cuánto tiempo se tarda en extraer 1 Bitcoin?
Conocimiento
Predicciones electorales en Estados Unidos: los efectos y la importancia del nuevo presidente de Estados Unidos
Conocimiento
Posibles candidatos a las elecciones estadounidenses de 2024: ¿quién ganará?
Conocimiento
